期指持仓量大增(期指持仓合约会员)
2015年4月16日，中证500、上证50股指期货合约正式挂牌交易。
询价限制
具体席位方面，虽然节前一周指数持续下探，但部分席位多头仍继续增仓。其中国泰君安期货、浙商期货及大越期货等席位多头持仓均有不同程度增加，国泰君安期货多头增仓1000余手，净多持仓升至近3000手，浙商期货多头增仓528手，至1644手，大越期货多头增仓约600手，至1446手，与此同时，中信期货及东吴期货等少数席位多头则有所减仓。空头方面，仅上海东证期货等个别席位空头持仓略有上升，其余席位平仓止盈迹象明显，其中华泰期货空头减仓1022手，净空持仓降至4332手，申银万国期货空头减仓500手，净空持仓降至2604手，瑞银期货空头减仓800余手，至3550手。
截至目前，中金所也已形成了在沪深300、中证500、上证50为核心的股指期货和期权产品队列，以及包括2年期、5年期和10年期的国债期货产品。
具体席位方面，虽然IF多头主力持仓出现显著回落，但部分席位多头持仓并未减少，而是呈现继续增仓的态势。其中东吴期货多头增仓1000余手，持仓升至2469手，一德期货多头增仓776手，持仓升至1936手，浙商期货多头持仓自212手大增至1178手，此外，大越及中投天琪期货等席位多头持仓也有不同程度增加。空头方面，华泰期货席位空头大幅增仓，当周增加3520手，净空持仓自2535手跃升至6382手，瑞银期货空头增仓1500余手，持仓增至2662手，增幅超过100%，与此同时，国泰君安、平安期货等席位空头持仓则有不同程度下滑。
这是在沪深300（IF）、中证500（IC）、上证50（IH）股指期货的基础上，中金所继续扩大自身期指产品阵容。
【机构观点】
受到外围市场普遍走低以及流动性收紧预期影响，上周国内A股市场结束2021年开年涨势，转而下行，上证综指自3600点上方一路下探，最低一度跌至3446点，当周收于3483.07点。期指三个品种普跌，IF主力合约跌幅为3.56%，IH主力合约跌幅为3.13%，IC跌幅最大，主力合约下跌3.76%。基差方面，期货贴水显著收窄，截至上周五，IF及IC主力合约分别贴水9.6和32.5点，IH则由贴水转为升水，主力合约升水6.2点。
交易限额
上周国内A股市场在接连振荡几个交易日之后再度走弱，上证综指自2930点一线逐步回落，最低探至2874点附近，最终收报2885.29点。但是期指三个品种涨跌不一，IC表现较好，主力合约上涨0.52%，IF及IH则双双下跌，主力合约跌幅分别为1.12%和1.53%。基差方面，由于市场预期转差，期货贴水幅度扩大，截至上周五，IF、IH及IC主力合约分别贴水10.4点、5.7点及51.1点。
上证50股指期权止损不仅要求投资者树失扩大化的有效手段,操作中的执行：根据预先设立的止损计划和止损标准,一旦标的形成破位走势，要坚决止损。
盘面观察
2
沪深300股指期权合约的手续费标准为每手15元，行权（履约）手续费标准为每手2元。交易所暂不收取沪深300股指期权合约的申报费。
客户
期指尾盘跳水 维持空头思路
客户对同一期权合约的询价时间间隔不得小于60秒。
8
此外，合约月份、交易时间、每日价格最大波动限制、交易时间、交割方式等，与已经上市的沪深300股指期货保持一致。
做市商
总体来说，与上周五相比，由于市场活跃度提升，持仓呈现持续增加的态势。预计短期指数仍有上行空间，后市或继续攀高。 （作者单位：永安期货）
沪深300股指期权做市商可以在交易日9:30-15:00，通过会员向交易所申请双向期权持仓自动对冲平仓，自动对冲平仓暂不收取手续费，申请后持续有效。做市商也可以在上述时间申请取消自动对冲平仓。做市商所有月份沪深300股指期权合约单边持仓限额为60000手。做市商所有月份沪深300股指期货合约单边持仓限额为20000手。交易所将加强做市商梯队建设和精细化管理。
收盘数据
限仓制度最原始的含义就是根据会员承担风险的能力规定会员的交易规模。交易所通常会根据客户和会员投入的保证金的数量，按照一定的比例给出一定的持仓限额，此限额即是该会员和客户在交易中持仓的最高水平。如客户进行期指交易时，必须到经纪商处开户，同时存入一笔保证金。保证金数额必须达到交易所规定的初始保证金水平：保证金=结算价×持仓量×保证金比率（A）（A为保证金比率，是一个常数，由各个期指交易市场依据不同的市场情况自行决定）。
